1、工程经济学课程设计报告某油田开发建设工程项目经济评价一、背景1世界石油行业背景国际大石油公司新公布的上年度业绩显示，在经历了近十年的行业景气周期之后，大石油公司的日子似乎开始变得“艰难”起来今年3月，国际大石油公司纷纷交出2013年的“成绩单”。从全球各大石油公司披露的年度业绩看，总体生产经营业绩良好，但也有一些公司的表现引发了市场担忧。在经历了近十年的行业景气周期、享受国际油价持续攀升带来的高额利润回报之后，全球各大石油公司的日子似乎开始变得“艰难”起来。有媒体甚至称，全球石油行业正在进入一个成本较高、投资资本较难筹措、需要较高油价的时代。从各大石油公司在年报中对未来发展风险的预警看，油价变
2、动、安全生产环境恶化、成本攀升、地缘政治变化、政府日益严格的监管、市场环境不佳等已成为全球各大石油公司的主要担忧，这些挑战主要体现在以下五个方面。一是成本上涨的挑战。受高油价、行业发展迅猛、通胀等因素影响，全球油气成本走高的趋势短期内似乎难以扭转。随着常规油气资源的减少，成熟油区的勘探开发难度不断加大，老油田稳产的成本越来越高。二是油价可能下行带来的挑战。由于全球经济在近期内仍无法摆脱低迷状态，特别是2013年以来新兴经济体经济表现分化加剧，导致其此前迅猛的石油需求增速大幅放缓。三是资源国油气资源政策趋紧的挑战。不少资源国对本国油气的控制呈收紧趋势，跨国石油公司在油气富集地区谋求高利润回报的概
3、率将大大降低。他们将被迫转向深水、沙漠、极地等自然环境更为恶劣的地区，公司的技术水平和作业能力面临更大挑战。四是局部地区局势动荡的挑战。随着跨国石油公司产业链条在全球分布的日益广泛，局部地区动荡的政治和社会局势正在对石油产业发展构成严峻挑战。五是全球绿色低碳发展的挑战。随着低碳绿色发展理念的普及，世界各国政府对油气行业活动的监管将日益严格。可以说，石油公司面临的上述挑战既有偶然性，也有必然性。这反映了全球地缘政治和经济发展的最新动向，反映了世界油气行业向非常规和低碳化的转型趋势，也反映了提供安全、稳定、可持续的能源仍将是全球石油工业的一大任务。2.中国石油行业背景 过去50 年时间里，中国石油
4、产业发展速度一直非常快，但真正成规模增长主要在近20年。1990年，中国石油产业规模全世界的排名在前5 名之外，各方面都处在比较落后的状态，发展到今天，中国石油产业规模已位居世界前列。分析原因，大体上可以总结为如下三点：一是中国政府对整个产业的支持，这是对中国石油产业非常关键的因素。中国经济主要还是以制造业为主，制造业以下游为主，下游制造民用消费品，对原材料的需求是非常庞大的。从政府来讲，保证原材料供应一直是政府支持产业的重点。二是下游制造业需求大，对整个石油和石化产业的拉动较大。三是国有公司在转型中摸索出了灵活的增长策略。几大国企不是被动参与，而是积极参与市场竞争，2001 年 2014年充
5、分保证了自己的市场份额。现在已开始积极参与世界的竞争，充分向世界先进外企学习，通过企业合资等形式向世界其他领先公司学习先进经验。长远来看，中国对石油产品的需求增长非常稳健，主要体现在以下两方面：第一，中国仍然是全世界最具有竞争力的世界制造工厂。第二，加入WTO 后，中国对石油行业的限制、管制政策仍然非常多。未来几年，中国政府对石油行业的管制将进一步的放松，约束可能越来越少，市场对行业的左右能力将更强，这有利于石油整体行业的健康发展。3.项目背景近期，随着我国油气田勘探方面技术的不断进步发展和完善，某盆地油气勘探开发取得了很大进展，一个具有一定规模的油气田已经探明，为了准确的掌握该油田各方面经济
6、指标以及盈利能力，方便对该盆地进行大规模开发，拟对该油田开发的经济性做出评价。此油田位于我国西北地区某盆地北部，自然环境较差，地处沙漠地带，气候干旱、交通不便。4发起人经济管理学院二、市场预测1市场供应预测2014年年初的苏丹动乱以及近来伊拉克局势的急转直下，预计世界石油供应受到小幅冲击。南苏丹动乱对全球石油供应产生了冲击。原本尼日利亚和利比亚减产，对油价产生上行压力，现在这种压力更大了。这场危机发生之际，石油市场已经在艰难应对供应的下降：尼日利亚南苏丹政府军武装由于破坏和盗窃每日减产约35万桶，利比亚由于政府军与叛军之间的冲突每日至少减产110万桶。目前，非洲石油减产幅度在每日151万桶附近
7、徘徊，远高于去年以来美国页岩革命增加的总石油产量。中东地区最大的产油国沙特的石油部长阿里纳伊米曾警告称“人们预计石油供应将出现短缺”。南苏丹的情况亦不是中国所乐见的。南苏丹还是中国重要的原油供应国之一。2市场需求预测2013年我国石油对外依存度高达58.1%，预计2014年国际油价将小幅回落，中国的石油资源需求将小幅回升。当前国内油品市场运行主要有以下几方面特征。1.生产稳定增长，增速持续减慢；2.进口持续增长，原油对外依存度持续走高；3.供需形势依然偏紧；4.国际油价高位震荡，进口成本持续提高；5.价格在持续攀升中趋稳。2013年，我国石油和原油表观消费量分别达到4.98亿吨和4.87亿吨，
8、同比分别增长1.7%和2.8%，增速较2012年下降2.8和1.7个百分点。预计2014年我国的石油需求将达到5.18亿吨。3、供应计划从供应看，2014年全球石油供应增长约250万桶/天，是自2004年以来增长率最高的年份。其中，60%(150万桶/天)的增长量来自欧佩克国家；40%来自非欧佩克国家，其中美国和加拿大是主要增产地，美国因页岩油气的开采量加大，占了增产总量的近80%。尽管石油供应增长较快，但由于增产地过于集中，加上填补伊朗产量不足和全球各地增加库存等因素，石油交易仍较为活跃。按油气产业上游投资比例计算，2012年全球石油总供应为每天8710万桶，然而，仅有不足30%的新增石油供
9、应来源于传统形式的石油，逾70%的新增石油供应来源于致密油、油砂、深海或超深海石油等非常规石油或液化天然气。与传统石油相比，非常规石油的开采成本高出很多。国际能源署数据显示，开采传统石油的长期成本曲线在每桶10美元至70美元之间，而油砂的成本为每桶50美元至90美元，致密油的成本为每桶50美元至100美元，超深海石油为每桶70美元至90美元。非常规石油占总石油供应比重的上升，导致油气产业上游成本开销大增，新增产量增长乏力。 四、工程设计1.勘探工程油气田勘探是以石油地质学中的油气生成、油气藏形成、油气田分布规律理论为基础，通过采用科学的勘探程序、利用合理的技术方法、实施先进的勘探管理，已达到经
10、济、有效高速的寻找、发现油气田，探明油气地质储量为目的的一项系统工程。同时，油气田勘探具有科学研究性质。作为一项科学研究活动，具有地区性强、探索性强的特点。油气田勘探工作的对象是地下不同规模的地质体，影响油气田形成和分布的因素可达数百种之多，而不同的地区地下地质条件千差万别，往往只具有相似性，而非具有绝对的相同性。无论勘探程度是低还是高，获得的资料是少还是多，地质解释的多解性必然存在。因此，油气田勘探在很大程度上只能靠经验的积累去加以判断，考丰富的想象力去大胆的预测。油气田勘探也是一种商业行为。作为一门产业，具有资金密集、技术密集、风险巨大、利润巨大的特点。首先油气田勘探需要从各方面采集地下地
11、质信息，取得各种各样的数据，就需要投入各种先进的仪器设备。因此，勘探的资金投入很大，包括地质勘探费、钻井工程费、租地费、分析测试费、资料处理与解释费、综合研究费等；其次油气田勘探需要地质调查、物探、化探、钻井等多技术工种的联合作战，需要包括沉积学、地层学、构造地质学、储层地质学、石油地质学、地球物理学、地球化学、勘探经济学、勘探管理学等在内的多学科专门人才。因此，油气田勘探的科技含量之高决不亚于其他产业；再次，油气田勘探涉及的因素复杂，情况多变，头绪众多，它必然面临各种各样的风险；最后，油气田勘探虽然投资大，风险高强，但其巨额的经济回报也是其他项目所不能比拟的。勘探工程所需经费，其中：探井投资
12、为4140104，二维、三维地震投资3486104元，勘探装备及其它投资为1584104元。2.开发工程设计油田开发设计的主要步骤有以下几个方面。首先，在勘探阶段进行井位论证时，钻井人员要提前介入。一是了解地质设计、目的层位置，优化井身结构，优化地质、工程设计，确定工程实施过程中存在的难点；二是在了解、熟悉地质情况后，提出合理建议和意见，为后续开发提供宝贵资料。其次，地质要给工程交底，尤其是勘探过程中发现的问题要交代清楚，使工程人员熟悉并掌握各区、各层的地质特征，进行科学合理的优化设计。最后，在进行钻井设计时，要科学合理，钻井设计人员在钻井过程中要跟踪及时、到位，不断研究、调整钻井设计。同时，
13、钻井使用的泥浆密度合理，确保钻井快速发现油层，要做好固井工作和压裂改造，确保后续产量。所需经费，其中：钻井投资，新钻开发井440口，开发井平均井深832米，总进尺36.61104m，钻井成本为1000元m。3.油田地面工程设计油田地面工程设计也是非常关键的环节，它关系到整个开采过程，主要包括：（1）、尊重可行性研究报告提出的方案，但是必须进一步结合现场实际，使方案更具操作性、更优化；（2）、整个改造体现效率、效益优先的原则；（3）、现节能降耗的原则，做到能量的综合利用；（4）、严格按照可行性研究的批复要求，将投资控制在要求范围内，并确保在未来10年内，油气集输送系统能够高效的运行；（5）、最经
14、济、最大限度的实现油气密闭、油气混输；所需经费主要有：地面建设工程总投资包括：油气集输工程18567万元，注水注气工程650万元，供排水及消防工程2924万元，供电工程8836万元，机修工程601万元矿区建设工程2629万元，交通运输工程3227万元。5、企业组织与管理随着市场竞争的日益激烈，石油企业要在市场全球化和经济一体化的国际竞争中，求得生存与发展，最重要的是要在企业层面进行组织和管理。组织是指诸多要素按照一定方式组织起来的系统，由于石油企业涉及的层面较多，石油企业组织结构是根据其发展战略的要求，通过功能设计、组织体系的设计、分级分权管理体系建立来完成的。功能设计是根据企业发展战略的要求
15、，确定企业的功能及其结构，进行业务的总体设计，主要是确定企业的职能定位。组织体系的设计是设计企业的管理层次、部门、岗位，具体表现为确定企业的组织系统图。分级分权管理体系是勘探局和二级单位之间通过科学授权，进行权责划分。管理是企业生存和发展的主题，这对提高石油企业管理创新的能力和水平有一定的指导意义。管理创新既是有效整合资源以达到组织目标的全过程管理，又是某个具体方面的细节管理。石油企业是从事石油和天然气勘探、开发、加工、销售的特大型国有企业，属于技术密集、劳动密集、资金密集型产业。这些特征决定了石油企业的管理创新约束条件比普通工业企业多，而正是这些特点加大了管理的成本，从而使石油企业很难在管理
16、创新方面有所突破。而现代石油企业管理有几个方面（1）管理思想。思想决定行为，观念决定出路。管理思想创新是管理创新的先导，只有通过管理思想的创新才能引发管理活动其它方面的创新，从而提高企业的核心竞争力。（2）管理组织。管理的目标得以实现就必须有相应的管理组织创新作保证，组织机构是实现企业发展战略的保证，是企业运行赖以支撑的架构。（3）管理制度。理顺企业内部关系，真正解除依然制约着石油企业发展的体制障碍，要求企业必须进行创新，按照现代企业管理制度的要求，建立新的管理体制。（4）管理方法。改革开放以来，随着国内竞争国际化、市场需求的快速变化，要求管理者动用先进的管理技术，尤其是现代信息技术来提高反应
17、速度、管理的效率和质量。（5）管理技术。管理技术创新是指企业应用创新的知识和新技术、新工艺，采用新的生产方式和经营管理模式提高产品质量，开发生产新的产品，提供新的服务，占据市场并实现市场价值。（6）人力资源管理。现代企业的竞争，归根到底还是人才的竞争，企业管理的核心也是对人的管理。引入竞争、激励机制，改革和完善晋升、分配制度，健全监督约束机制，做到依靠优秀的人才创造优良的业绩，再依靠优良的业绩吸引优秀的人才。（7）文化。重组改制以来，石油企业文化建设一方面确立了“以人为本”的价值观，尊重员工、理解员工、重视员工个人素质的提高和能力的增强及潜能的发挥，营造有利于人才脱颖而出的竞争机制和文化氛围。
18、六、经济评价1数据估算及计算包括非流动资产投资、流动资产投资、总成本及费用、销售收入及税金等的估算和计算。 （1）非流动资产表估算包括工程投资，开发工程投资，地面建设工程投资等费用。其他费用：该项目土地购置费用499万元。预备费用：基本预备费：为开发工程费用的12%。价差预备费：该项目为6588万元，计算结果见附表1-1。 （2）投资及资金筹集表估算流动资金估算采用分项详细估算法进行估算，在投产当年根据生产负荷投入进行估算，按国家有关文件规定，新建项目建成后所需的30%铺底流动资金列入投资计划，否则国家不予批准立项，银行不予贷款。所以该项目流动资金30%为自筹资金，70%向银行贷款，年利率为1
19、1%，投产第一年，按全年付息，利息进财务费用。见附表1-3。 （3）流动资产表估算流动资产=应收账款+存货+现金 应收账款=年经营成本/周转次数 外购原材料=年外购原材料及燃料动力费/周转次数 燃料=年燃料费/周转次数 产成品=年经营成本/周转次数 现金=（年工资及福利费+年其他费用）/周转次数 年其他费用=年开采成本+年管理费用+年财务费用+年销售费用-（年工资及福利+折旧费+年储量有偿使用费+年油田维护费+年摊销费+年修理费+年利息支出）见附表1-2。（4）成本估算 根据该油田以前年份实际发生值以及相近油田的参考值，该油田的成本取值如下：材料按每吨原油43.4元计算，燃料按每吨原油34.7
20、元计算，动力按每吨原油21.6元计算，生产工人工资1200元/人.月等其他成本估算。见附表1-5（5）销售收入、销售税金及附加估算根据原油商品量和销售价格估算销售收入。原油价格为651元/吨，商品率取值为96.4%。本项目应缴纳的销售税金包括：增值税、城市建设维护税、教育费附加及资源税。（1）增值税：增值税为价外税。根据国家规定，原油增值税率为17%。其计算方法： 增值税产品销项税产品进项税 销项税销售收入税率/（税率） 进项税=买价扣除比例税率 计算进项税中按三大类分别进行扣除：材料、燃料、动力、：按100%的比例从费用中扣除。 修理费、油田维护费、热采费：按50%的比例从费用中扣除。 井下
21、作业费、注水注气费、油气处理费等按30%的比例从费用中扣除。（2）城市维护建设税：根据国家规定，城市维护建设税县、镇、地区按销售收入的0.4%计征。（3）教育费附加：根据国家规定教育费附加以增值税为计征基础，税率为3%。（4）资源税：根据国家暂行条例规定，资源税的应纳额按应税产品的课税数量和规定的单位税额计算：应纳税额课税数量单位税额其中：课税数量为实际产量和自用产量；单位税额按总公司的规定，该油田为12元/吨。见附表1-4。 数据的估算对项目启动的必须资金和销售收入做出了估计，其中项目第一年的销售收入为22847.43万元，第二年的销售收入为36900.76万元，第三年到第十三年的销售收入5
22、1962.30万元。通过计算增值税第一年的为2620.31万元，接下来的几年用表格拖拽的形式拉出来，第二年的增值税为4064.20万元，第三年到第十年的增值税为5730.23万元。城建税、教育附加费、资源税的计算方法与增值税计算类似，依次计算即可得出。2.基本财务报表的编制包括损益表的编制、全部资金现金流量表的编制、自有资金现金流量表的编制、资产负债表的编制、资金来源与运用表的编制和借款偿还付息表的编制，见附表1-7至附表1-12。资产负债率=负债/资产100%流动比率=流动负债/流动资产100%速动比率=（流动负债总额存货）/流动负债总额资产=负债+所有者权益该项目达产运营后，年销售税金及附
23、加稳定在7103.58万元，在第四年总投资的净现金流量出现正值，第五年总投资的累计净现金流量出现正值，预计第六年还清贷款。全部投资的财务现金流量计算表见附表1-8,财务评价指标见表1根据损益表，计算投资利润率，投资利税率和资本金利润率；投资利润率=年利润总额/项目总投资100%投资利税率=年利税总额/项目总投资100% 资本金利润率=年利润总额/资本金1003.财务评价（1）财务盈利能力分析全部投资的财务现金流量计算表见附表1-8。投资利润率=第三年的年利润总额/第三年的项目总投资100%投资利税率=（所得税+年利润总额）/项目总投资100%资本金利润率=年利润总额/资本金100%根据计算得出
24、财务指标汇总表，见表1。序号项目单位结果备注1财务内部收益率%38.93%税前%33.44%税后2投资回收期年5.133财务净现值万元69124.77 税前4财务净现值万元54818.17税后5投资利润率%7.65%6投资利税率%9.57%。7资本金利润率%10.17%8借款偿还期年6.00 表1：财务指标汇总表 财务内部收益率是反映项目实际收益率的一个动态指标，它是项目投资实际可以达到的报酬率，该指标越大越好；它可以揭示项目贷款利率的最大限度，当大于等于国家基准收益率时，项目可行。由表一得这个项目税后收益率为33.44%远远大于国家基准收益率12%。财务净现值税后为54818.17万元，大于
25、零，表明本项目除能满足行业最低要求外，还有超额盈余。综合以上两个方面可知此项目可行。（2）清偿能力分析清偿能力分析主要是通过一系列经济指标，考察建设项目在其经济计算期内各年的财务状况、资产的流动性及偿债能力，分析过程中要特别注意报表编制和指标计算的细节。以确保清偿能力分析的科学性，更好地为投资决策提供可靠依据。在这个项目中根据资产负债表、资金来源与运用表、借款还本付息估算表、计算项目的资产负债率、流动比率、速动比率、速动比率及固定资产投资偿还期，以考察项目的财务状况及清偿能力。资产负债率=负债合计/资产合计100%流动比率=流动资产/流动负债100%速动比率=（流动负债总额存货）/流动负债总额
26、资产负债率越高，项目风险越大，没有标准，一般在5%-8%之间。 在附表11中，根据图示可知，除去还款后还有剩余利润可供分配，表明这是一个盈利的项目，值得开发。在附表12中，本企业的长期借款偿还期为6年，在规定范围内，可以运营。 4不确定分析 （1）盈亏平衡分析 年固定成本生产工人工资职工福利费折旧费修理费财务费用管理费用（不包括矿产资源补偿费）年可变成本材料燃料动力注水注气费井下作业费油田维护费储量使用费测井试井费热采费轻烃回收费油气处理费销售费用矿产资源补偿费由此创建盈亏平衡分析表，见表2。年份345678910111213产量82.80 82.8082.80 82.80 82.80 82.
27、80 82.80 82.80 82.80 82.80 82.80 销售收入51962.3051962.3051926.3051962.3051962.30 51962.30 51962.30 51962.30 51962.30 51962.30 51962.30 固定成本19572.5418200.5916828.6515456.71 14308.26 14308.2613041.23 9320.24 2147.70 2147.70 2147.70 可变成本19543.9319543.9319543.9319543.93 19543.9319543.9319543.9319543.931954
28、3.93 19543.9319543.93 单位可变成本236.04236.04236.04236.04236.04236.04236.04236.04 236.04236.04 236.04销售税金及附加7103.58 7103.58 7103.58 7103.587103.587103.587103.58 7103.58 7103.58 7103.587103.58 单价651.00 651.00 651.00 651.00651.00 651.00 651.00 651.00 651.00 651.00 651.00 盈亏平衡产量47.1743.86 40.55 37.25 34.483
29、4.48 31.43 22.46 5.18 5.18 5.18 生产利用率77.32%71.90%66.48%61.06%56.52% 56.52% 51.52% 36.82% 8.48% 8.48% 8.48%表2：盈亏平衡分析表 依据上表绘制盈亏平衡图，见图1，图1：盈亏平衡图经盈亏平衡分析知，项目在第三年达到设计生产能力，这时年固定成本为19572.54万元，可变成本为19543.93万元，年销售收入为51962.30万元，年销售税金及附加为7103.58万元。经计算可得知年固定成本的平均值为12747.96，年可变成本的平均值为19543.93，盈亏平衡产量的平均值为27.93万吨，就
30、是说改企业的产量在这个平均值的上下，该企业的盈亏就能达到相对的平衡。 （2）敏感性分析对固定资产投资、变动成本、产品价格及产量诸因素变化进行单因素敏感性分析（假设变动范围为-20%到20%，变化幅度为5%）。根据计算列出敏感性分析表，见表3： 表3：敏感性分析表根据上表绘制敏感性分析图，见图2,图2 敏感性分析图 由以上图表可以看出，本项目对价格的变化更为敏感，如果想更准确地预算收益，就必须对价格进行更为准确地预计。5评价结论通过以上的经济评价指标，我们得知，全部投资的税后内部收益率为33.44%，远大于行业基准收益率12%,动态投资回收期为5.13年，小于行业基准动态投资回收期7年；国内借款偿还期从借款年算起为6年，能满足借款条件。全部投资的税后经济净现值为54818.17万元，大于零。从以上指标看，财务评价效益均较好。从盈亏平衡中得知盈亏平衡产量为27.93万吨，而三年以后预计的产量远大于平衡点产量，风险性很小。目前此油田的开发关键是如何通过技术进和加强管理等措施来控制油田开发后期成本上升的速度。可见这个项目在经济上是合理的；在技术与社会评价方面，与国家要求的指标相符合。结合上述分析，对方案进行综合评价，表明该项目具有工程量大、投资额度高、建设周期长、技术难度高、涉及领域广、投资风险大、收益高等特点。
